“Determinantes del nivel de percepción de endeudamiento y renegociación hipotecaria”

Abstract

Producto del creciente aumento en el nivel de endeudamiento de las personas y hogares del país, es que se viene estudiando e intentando comprender cuales son los principales factores que determinan el comportamiento financiero de las personas y hogares, distinguir cuáles son las variables más relevantes que hacen que la población recurra al sistema financiero en busca de deuda, y en muchos casos, no sean capaces de tomar las mejores alternativas de financiamiento, lo que podría llevarlos a caer en el circulo vicioso del sobre endeudamiento, con todos los problemas que esto conlleva. El tomar deuda es algo bastante común para las personas y hogares, donde en ocasiones, es utilizado como un medio para la satisfacción de necesidades básicas, sin embargo, esta situación se puede producir consecuencia de desórdenes financieros, provocados por las necesidades materiales que impone la sociedad. Provocando como consecuencia que, personas y hogares que se encuentran en una compleja situación económica, sean quienes presentan mayores niveles de deuda y menor bienestar, en comparación a los que se encuentran del lado opuesto. Uno de los factores más relevantes y que han provocado el sobre endeudamiento, es la creciente expansión y facilidad de acceso al mercado financiero. Así lo señalan distintas entidades, donde de acuerdo a datos del Banco Mundial, si bien el promedio mundial del PIB per cápita se ha triplicado desde el año 1990, este histórico aumento del poder adquisitivo de los países se relativiza a la luz de una creciente desigualdad y acumulación de la riqueza (Volscho y Kelly, 2012). Lo anterior, ha traído como consecuencia que, en regiones más desiguales como América Latina, el acceso a un mayor nivel de consumo ha estado particularmente ligado a la expansión crediticia, por medio del aumento de la oferta de productos financieros como tarjetas de crédito, cuentas corrientes, sistemas de crédito y préstamos, así como en una vasta oferta destinada a entregar avances en efectivo (Ariztia, 2002).